Основа розрахунку - це кількість днів, що використовуються для оновлення, дисконтування чи річної оцінки серед інших факторів розрахунку у фінансах.
Іншими словами, основою розрахунку є умова днів, яка використовується відповідно до місця чи фінансового підсектора, про який йде мова.
Базова формула розрахунку
Основа розрахунку - це лише ще один фактор розрахунку у фінансових формулах. Вони складаються з таких понять:
- Кінцевий капітал (Пор): Це капітал, який виробляється в кінці терміну погашення фінансової операції в результаті процентної ставки та основи розрахунку, якій вона була піддана.
- Початковий капітал (Ci): Це капітал, який використовується на початку операції. Цей капітал завжди буде більшим за кінцевий капітал.
- Процентна ставка (i): Це відсоток, який застосовується до капіталу у вигляді винагороди. База розрахунку потрібна, щоб знати форму строків сплати платежу та саму операцію.
- Термін погашення (т): Це час, коли фінансова операція триває певним чином. В межах строку погашення ми знаходимо основу розрахунку.
Якщо об’єднати всі коефіцієнти розрахунку у формулі, то можна знайти два типи на загальному рівні. Першим буде проста капіталізація, а другим складена капіталізація:
В обох випадках ми бачимо, що "t" має важливе значення для того, щоб фінансова формула мала математичний сенс на економічному рівні.
Базові типи розрахунку
Існують різні типи основи розрахунку, тому ми зупинимось на трьох основних:
- У першому, якщо ми говоримо, що 't' дорівнює 30/360, ми стверджуємо, що весь рік має 360 днів загалом, і що його дванадцять місяців мають по 30 днів.
- По-друге, якщо ми виявимо, що вираз "t" дорівнює 30/365, у цьому випадку, хоча місяці залишаються незмінними, рік, який має в цілому ще 5 днів, не є.
- У третьому та останньому, якщо взяти до уваги реальність того моменту, ми сказали б, що 't' дорівнює кількості днів у цьому місяці, поділеній на кількість днів у цільовому році.
Щоб краще зрозуміти типи баз розрахунків, нижче наведено кілька прикладів.
Приклади основи розрахунку
Враховуючи просту фінансову операцію з капіталізації, початковий капітал становить 1000 євро, процентна ставка 5% та термін погашення 8 років. Розрахуйте кінцевий капітал відповідно до кожного виду розрахунку:
По-перше, якщо t = 30/360, це буде: Cf = 1000 € * (1+ (0,05 * (2880/360)). Або що таке саме розраховане 't': Cf = 1000 € * ( 1+ (0,05 * (8)).
По-друге, якщо t = 30/365, це буде: Cf = 1000 € * (1+ (0,05 * (2,920/ 365)). Тоді розраховується коефіцієнт 't': Cf = 1000 € * (1+ (0,05 * (8)).
Третє і останнє, якщо, наприклад, ми сковуємо високосні роки (малоймовірно насправді, але ми використовуємо це як практичний приклад розрахунку в цьому прикладі), тоді ми мали б t = X / 366, тож це буде: Cf = € 1000 * ( 1 + (0,05 * (2,928 / 366)). Або те, що знову те саме, розрахували коефіцієнт 't': Cf = 1000 € * (1+ (0,05 * (8)).
