Вода, разом з киснем, є найважливішою сировиною на планеті. Це основний принцип існування життя і завжди вважався невичерпним благом. Однак вода - дефіцитний товар із зростаючим попитом. З цієї причини все більше і більше інвесторів розглядають можливість інвестування в нього. Деякі способи суперечливі, але інші можуть допомогти зробити його доступнішим для всіх. У цій статті ми розглядаємо всі способи інвестування у воду.
Багато з нас сприймають запаси питної води в своїх будинках як належне, незважаючи на випадкові сухі періоди. Здається, вода - це те, про що нам ніколи не доведеться турбуватися.
Крім того, подивившись на земну кулю, ми можемо побачити, що 70% поверхні нашої планети покрито водою. Однак лише 2,5% - це прісна вода, яка нам і потрібна. І з цих 2,5% переважна більшість (99%) потрапляє в льодовики та гори. Врешті-решт, ми маємо 0,007% від загальної кількості питної води, доступної для 7 мільярдів людей, які живуть на Землі, що через 30 років складе 10 мільярдів.
Згідно з дослідженням ООН про дефіцит, споживання води зросло вдвічі швидше, ніж населення за минуле століття, і буде продовжувати це робити. Вони вважають дефіцит води однією з головних проблем людства не тому, що її недостатньо, а тому, що вона погано управляється та розподіляється. Тому інвестування у компанії, які управляють водою, щоб зробити її більш доступною для всіх, може бути хорошим варіантом. Ми не можемо недооцінювати наше найелементальніше добро.
Як ми вже згадували в декількох статтях, інвестуючи наші гроші, дуже важливо диверсифікувати їх на різні типи інвестицій. Одним з таких видів є сировина або товари, які є альтернативним видом активів.
Коли йдеться про товари, то зазвичай це стосується таких матеріалів, як золото, нафта, газ або пшениця. Але ви ніколи не говорите про воду. Сировина par excellence. Багато хто вважає воду сировиною з найбільшим потенціалом на планеті.
Для порівняння ми можемо подивитися на нафту, ми всі знаємо експоненціальне зростання її ціни в минулому столітті. Це сталося тому, що нафта вважалася важливим елементом для економіки країн. Ну, вода не тільки необхідна для економіки, але і це важливий матеріал для домашнього життя. І це одна з тих видів сировини, в яку ми можемо інвестувати.Хоча, на щастя, ви не можете інвестувати в неї безпосередньо, що запобігає спекуляціям щодо води та згубних наслідків, які це могло б мати.
І тоді ми зберігаємо воду вдома? Не зовсім те, що ви можете зробити, це інвестуйте у права на воду, інвестуйте в землю, багату водою, або у компанії з водопостачання чи очищення. Ми збираємося проаналізувати ці три варіанти індивідуально.
1. Інвестуйте, купуючи права на воду
Право над водою (або джерелами) надає покупцеві право користуватися цим джерелом води (річка, криниця або рів, наприклад). Саме право не має цінності за винятком прибутку, який можна отримати, здавши його в оренду чи продаж згодом.
Коли інвестор купує права на джерела, він може орендувати їх комусь іншому або продати пізніше за вищою ціною. Широкого ринку цих прав немає. Вони зазвичай передаються між фермерами, і іноді інвестиційний фонд купує їх, щоб інвестувати в них. Звичайно, як і будь-який інший товар, його ціна регулюється законом попиту та пропозиції.
З іншого боку, більшість урядів запобігають (слава Богу) спекуляціям з правами на воду, тому неможливо так легко придбати права, але потрібно продемонструвати план, щоб виграти від його використання. Тому придбання водних прав піднімає питання, чи повинен хтось мати можливість купувати або продавати права на таке важливе право людини на все життя?
Тому для пересічного інвестора немає сенсу вкладати гроші в права на джерела, але, як ми побачимо, є й інші більш доцільні та етичні варіанти.
2. Інвестуйте в землю, багату водою
Транспортування води було однією з найбільших проблем людей з перших поселень. Римляни побудували великі акведуки, щоб нести воду туди, де це було потрібно.
Масштабний водний транспорт має багато проблем; витрати на будівництво та обслуговування інфраструктури, збитки навколишньому середовищу та практична неможливість переміщення її занадто далеко, серед іншого.
І як було б можливо транспортувати цю воду?
Через їжу. Для приготування чашки кави потрібно 150 літрів води, а на одну скибочку хліба потрібно 40 літрів води. Наступного разу, коли ви снідаєте, пам’ятайте кількість спожитої води. National Geographic склала перелік 34 повсякденних продуктів та води, яка їм потрібна.
Один з великих відомих інвесторів у воду, Майкл Беррі, відомий (незважаючи на себе) фільмом "Великий короткий час", заявив у 2015 році щодо інвестицій у воду:
Водне транспортування не є практичним з політичних чи фізичних причин, тому придбання водних прав для мене має сенс … мій висновок полягає в тому, що їжа - це спосіб інвестувати у воду. Тобто вирощування їжі у багатих водою районах та транспортування їх на продаж у бідних районах. Це найменш дискусійний метод перерозподілу води, і той, який в кінцевому підсумку може бути прибутковим, забезпечуючи стійкість цього перерозподілу. Для виготовлення пляшки вина потрібно більше 400 пляшок води - вода в їжі мені здалася цікавою. Я вірю, що продуктивні землі з сусідньою водою в майбутньому будуть коштувати багато.
Проводячи деякі дослідження, можна побачити, що їхні інвестиції базувались головним чином на каліфорнійському мигдалі, який виробляє більше половини світового виробництва горіхів. В інших країнах з подібними умовами, таких як Іспанія, присутність мигдалю зростає.
Між посухою, яку вони страждають на американському західному узбережжі, і великою кількістю води, необхідної мигдалевому дереву, фермери бурять все глибше і глибше, щоб отримувати воду з підземних колодязів. Ось де бачення Беррі. Зі зростаючим попитом на мигдаль, земля з кращим доступом до води матиме менші витрати і стане більш вигідною, отже матиме більше переваг і буде хорошою інвестицією.
Тим не менше, інвестування в землю, багату водою, також недоступне нікому, тому ми збираємося пояснити інший варіант інвестування у воду. Через компанії, що займаються очищенням води.
3. Інвестуйте у компанії, пов’язані з водою
Таким чином, ми інвестуватимемо у компанії, які займаються очищенням питної води. Як ми бачили на початку, вся планета потребує кращої інфраструктури для управління водою. Навіть найдосконаліші країни використовують стару інфраструктуру, яку потрібно оновити.
Потрібні кращі каналізаційні мережі, трубопроводи та очисні споруди. У деяких країнах навіть розглядається можливість приватизації водних компаній для вдосконалення управління ними.
Один із способів - це інвестувати безпосередньо в акції компаній, які займаються водопідготовкою. Як American Water Works та Aqua America в Америці або Fluidra та Veolia в Європі.
Але, безсумнівно, найкращий спосіб інвестувати у водні компанії - це робити за допомогою індексів компаній або ETF. Таким чином, крім того, ми будемо диверсифікувати серед усіх компаній, присвячених очистці води.
Інвестування у воду за допомогою індексів
Існує два основні показники компаній, які займаються очищенням питної води:
- Глобальний індекс води S&P: Створений 50 найважливішими компаніями у світі, які відповідають за очищення води. Він був заснований в 2001 році і з тих пір він отримав накопичену переоцінку в 220%.
- Світовий індекс води: складається з 20 найбільших компаній, які отримують більшу частину свого доходу від водопостачання, очищення та очищення води.
Інвестування у воду через ETF
Найбільш оптимальним способом інвестування та з меншим ризиком є інвестування в ETF. Більшість цих ETF на воді намагаються повторити зазначені вище індекси. Найбільш доступними для широкої громадськості є такі:
- LYXOR СВІТОВА ВОДА
- GUGGENHEIM S&P GLOBAL WATER INDEX ETF
- ISHARES ГЛОБАЛЬНА ВОДА
- POWERSHARES ETF TRUS
- КЛЕЙМОР S&P GLOBAL
- ПЕРША ДОВІРКА ISE ВОДА
Кожен повинен знати, який найкращий варіант інвестувати у воду, враховуючи свої можливості, цілі та обмеження. Ми повинні розуміти, що це дуже довгострокові інвестиції, прихильність до найважливішого та найнеобхіднішого ресурсу на планеті з дуже високою очікуваною віддачею. Але це, в той же час, не повинно мати високого відсотка в нашому інвестиційному портфелі через його взаємозв'язок з ринком акцій.