Італійська система погашення - це така система, при якій позичальник погоджується виплачувати постійні капітальні внески за кожний період, так що розмір процентів та періодичний внесок буде змінюватися залежно від кожного платежу.
Те, що робить ця система, включає в розстрочку сплату постійної частини позикового капіталу. Це обчислюється як фіксована сума або відсоток від загальної суми. Отже, що змінюється у будь-який час - це інтереси та сама винагорода. Останнє було б сумою капіталу (Ck) та відсотків (Ik) за кожен період. У вправі наприкінці ми побачимо це чіткіше.
Найпоширенішим прикладом такого виду погашення позики є кредитні картки, коли ми вибираємо форму оплати, що складається з відсотка від позикового капіталу. Таким чином, ми будемо сплачувати постійну суму капіталу в будь-який час, і те, що змінюватиметься, - це відсотки та остаточний внесок до сплати.
Рента, відсотки та основна сума в італійській системі амортизації
Першим кроком є розрахунок постійної суми капіталу, що амортизується кожного періоду (А). Отримавши його, ми обчислюємо процентну ставку, помноживши непогашений капітал у попередньому періоді на процентну ставку позики. Непогашений капітал кожного моменту обчислюється шляхом віднімання амортизованого капіталу (А) цього періоду від попереднього. Невиплачений капітал буде різницею між амортизованим капіталом попереднього періоду та моментом розрахунку.
Усі пункти, крім розрахунку амортизованого внеску капіталу (А), подібні до тих, що стосуються інших позик, таких як французька чи німецька. Формули будуть такими:
- ДО: Постійний внесок амортизованого капіталу.
- до: Періодична плата.
- Co: Позиковий капітал.
- n: Кількість періодів.
- Ik: Поточні інтереси k.
- Ck: Столиця жива на даний момент К.
- я: Процентна ставка за кредитом.
Приклад позики, амортизованої італійським методом
Уявімо собі позику з початковим капіталом 10 000 євро (Co), за яку банк нараховує нам щорічні ефективні відсотки (i) 3% і має бути виплачений через 5 років (n). Таблиця амортизації матиме такий вигляд:
В італійській системі амортизації, слідуючи прикладу, ми перевіряємо, що амортизований внесок капіталу для кожного періоду є постійним і становить 2000 євро. Розрахунок його простий, позика ділиться на кількість періодів. З іншого боку, інтереси зменшуються, як і живий капітал. Нарешті, ануїтети, як і у французькому методі, обчислюються як сума амортизованого капіталу плюс відсотки і є змінними, на відміну від попереднього, тим, що вони були постійними.
Французька система амортизаціїНімецька система амортизації