Рентабельність інвестиційного фонду отримують як різницю у вартості чистих активів його акцій між одним періодом та наступним періодом. Цей результат (який може бути позитивним чи негативним) виражається у відсотках для кращого розуміння.
Зрозумівши таким чином, прибутковість інвестиційного фонду можна інтерпретувати як поведінку різних цінних паперів, що складають портфель фонду протягом певного періоду часу.
При розрахунку прибутковості також враховуються дивіденди від акцій та купони від облігацій та зобов'язань, що містяться в портфелі. Плата за управління та депозит акцій також знижується, хоча плата за підписку та викуп - ні.
Формула розрахунку прибутковості
Розрахунок вартості чистих активів визначається за таким виразом:
((Vf-Vi) / Vi) * 100
Готові інвестувати на ринки?
Один з найбільших брокерів у світі, eToro, зробив інвестиції на фінансових ринках більш доступними. Тепер кожен може інвестувати в акції або придбати частки акцій з комісією 0%. Почніть інвестувати зараз із депозиту у розмірі всього 200 доларів. Пам’ятайте, що важливо навчитися інвестувати, але, звичайно, сьогодні це може зробити кожен.
Ваш капітал під загрозою. Можуть застосовуватися інші збори. Для отримання додаткової інформації відвідайте stocks.eToro.com
Я хочу інвестувати з EtoroДе:
Vi = початкова вартість акцій (момент t).
Vf = кінцева вартість акцій (момент t + s)
Припустимо, що будь-який інвестор, вкладений у фонд, називав X управління капіталом 10 000 євро. На момент t підрозділи фонду мали чисту вартість активів 10 євро (Vi). Через рік (час t + s) акції пережили переоцінку завдяки хорошим результатам роботи ринків, а їх поточна вартість становить 15 євро (Vf).
Якою була прибутковість цього інвестиційного фонду?
Застосовуючи формулу, маємо:
((15-10)/10)*100=50%.
Тому протягом року фонд мав би принести прибуток у розмірі 50%. Зверніть увагу, що капітал інвестора стає 15 000 євро без зміни кількості їх акцій. На момент т інвестор мав 1000 акцій по 10 євро кожна (10 000 євро / 10 євро на акцію), а час t + s інвестор все ще має свої 1000 акцій, але зараз вони коштують 15 євро. Отже, його поточний капітал становить 15 000 євро (1 000 євро * 15 євро / акція = 15 000 євро)
При наймі інвестиційного фонду в інформаційних брошурах ми знаходимо прибутковість, розраховану для різних періодів (1, 3, 5 та 10 років загалом). Це дає нам початкове враження про поведінку цього фонду в часі, а також про майстерність управлінської команди, яка відповідає за нього.
Хоча рентабельність є одним з головних показників, який слід враховувати при виборі інвестиційного фонду, слід також дотримуватися інших факторів. Деякі з них можуть бути, наприклад, ризиком, пов'язаним з інвестиційним фондом, ринками, на яких він розміщений, компаніями, які він має у своєму портфелі, типом активів, в які він інвестує тощо.